GLOSARIO de Bienes Raices
A
Acreedor hipotecario
El prestamista.
Acuerdo de interés
Compromiso tomado por un prestamista respecto de un prestatario u otro emisor de hipotecas, garantizando una tasa de interés y costos del prestamistas determinados durante un período específico de tiempo.
Administración Federal para la Vivienda (Federal Housing Administration, FHA)
Una división del Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano. Su actividad principal es asegurar préstamos hipotecarios residenciales hechos por prestamistas privados. La FHA también establece estándares para la evaluación de hipotecas.
Administración Federal para la Vivienda Rural (Farmers Home Administration, FmHA)
Proporciona financiación a granjeros y otros prestatarios calificados que no pueden obtener préstamos en ningún otro lado.
Agencia (u Oficina) de Informes de Crédito del Consumidor
Organización que maneja la preparación de informes utilizados por prestamistas para determinar los antecedentes crediticios de un potencial prestatario. La agencia obtiene los datos para estos informes de un depósito de crédito y otras fuentes.
Agente inmobiliario
Persona con licencia para negociar ventas y hacer transacciones de bienes raíces en nombre del propietario.
Ajustable a un año
Hipoteca cuya tasa anual cambia todos los años. Por lo general, la tasa se basa en los movimientos de un índice publicado más un margen especificado, elegido por el prestamista.
Amortización
Pago del préstamo según el pago periódico equivalente calculado para cancelar la deuda al final de un período fijo, incluyendo el interés devengado del saldo pendiente.
Amortización negativa
Ocurre cuando sus pagos mensuales no son lo suficientemente grandes para cubrir todo el interés que se debe por el préstamo. Este interés impago se agrega al saldo pendiente del préstamo. El peligro de la amortización negativa es que el comprador termina debiendo más que el monto original del préstamo.
Avalúo
Un cálculo del valor de la propiedad, hecho por un profesional calificado llamado "tasador".
B
Banco hipotecario
Empresa que emite hipotecas exclusivamente para su reventa en un mercado hipotecario secundario.
C
Capital
El monto del préstamo o el monto que está pendiente. La parte del pago mensual que reduce el saldo pendiente de una hipoteca.
Capital propio
La diferencia entre el valor de mercado actual y la deuda actual, también conocido como el interés del propietario. El valor que un propietario tiene en bienes inmobiliarios por encima de las obligaciones por la propiedad.
Capital, interés, impuestos y seguro (CIIS)
Los cuatro componentes de un pago hipotecario mensual. El capital se refiere a la parte del pago mensual que reduce el saldo de la hipoteca. El interés es la comisión que se le cobra por prestarle dinero. Los impuestos y el seguro se refieren al costo mensual de los impuestos a la propiedad y el seguro del propietario, ya sea que los mismos se depositen mensualmente en una cuenta en garantía o no.
Cargo por mora
La penalización que debe pagar un prestatario cuando un pago se hace determinado número de días después de su fecha de vencimiento (usualmente 15).
Cargos de registro
Dinero pagado al prestamista para registrar una venta de vivienda con las autoridades locales, haciéndola por lo tanto parte de los registros públicos.
Cierre
La reunión entre el comprador, el vendedor y el prestamista o sus agentes, donde la propiedad y los fondos cambian de mano legalmente, también denominado acuerdo o cierre de la transacción. Los costos de cierre suelen incluir gastos de emisión, puntos de descuentos, comisión de avalúo, estudio de títulos de propiedad y seguro, plano, impuestos, comisión de registro de escritura, comisión de informe crediticio y otros costos evaluados durante el cierre. Por lo general, los costos de cierre representan entre el 3 y el 6 por ciento del monto de la hipoteca.
Cláusula de conversión
Provisión en una hipoteca de tasa variable que permite que el préstamo se convierta en un préstamo de tasa fija en algún punto durante la vigencia del mismo. Usualmente, la conversión se permite al final del primer período de ajuste. La característica de conversión puede tener un costo adicional.
Cláusula de pago a la venta
Provisión en una hipoteca o escritura de fideicomiso que permite al prestamista exigir el pago inmediato del saldo de la hipoteca si el titular de la misma vende la casa.
COFI (Cost-of-Funds-Index, en inglés)
Hipoteca de tasa variable que se ajusta en base a un índice de costo de fondos, frecuentemente, el Distrito NÂยบ 11 del Costo de Fondos.
Comisión de emisión
La comisión cobrada por un prestamista para preparar los documentos del préstamo, hacer verificaciones del crédito, inspeccionar y a veces tasar una propiedad; usualmente se computa como un porcentaje del valor nominal del préstamo.
Comité del Banco Federal de Préstamos para la Vivienda (Federal Home Loan Bank Board, FHLBB)
El antiguo nombre de la agencia reguladora y supervisora de instituciones de ahorro con autorización federal. Actualmente, dicha agencia se llama Oficina de Supervisión de Ahorros (Office of Thrift Supervision).
Compromiso en firme
Una promesa de la FHA de que asegurará un préstamo hipotecario para una propiedad y un prestatario determinados. También, promesa de un prestamista de otorgar un préstamo hipotecario.
Corredor de hipotecas
Individuo o empresa que cobra una comisión de servicio por reunir a prestatarios y prestamistas con el propósito de emitir un préstamo.
Costos de cierre
Son los gastos, sobre y por encima del precio de la propiedad, incurridos por compradores y vendedores al transferir los derechos sobre una propiedad. Los gastos de cierre normalmente incluyen gastos de emisión, impuestos a la propiedad, cargos por el seguro del título, costos de depósitos en garantía, comisión de avalúo, etc. Los costos de cierre varían según la zona del país y los prestamistas.
Cuota
El pago periódico regular que acepta hacer un prestatario a un prestamista.
Cuota fija
El pago mensual pagadero por una préstamo hipotecario, que incluye el pago del capital y el interés.
Cuota fija mensual
La porción del pago mensual total que se aplica al capital y al interés. Cuando una hipoteca se amortiza negativamente, la cuota fija mensual no incluye ningún monto para la reducción de capital y no cubre todo el interés. Por lo tanto, el saldo del préstamo aumenta en vez de disminuir.
D
Declaración HUD-1
Documento que proporciona un detalle de los fondos pagaderos al cierre. Los elementos que aparecen en dicho detalle incluyen comisiones inmobiliarias, comisiones del préstamo, puntos y montos iniciales de depósito en garantía. Cada elemento en la declaración está representado por un número separado, con un sistema de numeración estandarizado. Los totales al final de la declaración HUD-1 definen el producto neto del vendedor y el pago neto del comprador al momento del cierre.
Depósito en garantía
Cuenta mantenida por el prestamista, en la cual el comprador de la vivienda deposita dinero para impuestos o pagos de seguro. También depósitos prendarios mantenidos hasta el cierre del préstamo.
Depósito prendario
Dinero entregado por un comprador a un vendedor como parte del precio de compra para asegurar una transacción o comprometerse al pago.
Desembolsos de depósitos en garantía
El uso de fondos en garantía para cubrir impuestos inmobiliarios, seguro contra riesgos, seguro de hipoteca y otros gastos de la propiedad a medida que vencen.
Deudor hipotecario
El prestatario o propietario de la vivienda.
E
Ejecución hipotecaria por orden judicial
Proceso legal mediante el cual el prestamista o el vendedor obligan a vender una propiedad hipotecada debido al incumplimiento de las condiciones de la hipoteca por parte del prestatario. También conocida como reposesión de la propiedad.
Embargo preventivo
Demanda sobre una propiedad por el pago o el cumplimiento de una deuda u obligación.
Encargado de servicios
Organización que cobra los pagos de capital e interés a los prestatarios y administra sus cuentas de depósitos en garantía. El encargado de servicios suele ofrecer servicio hipotecas adquiridas por un inversor en el mercado hipotecario secundario.
Emisión de terceros
Cuando un prestamista utiliza a un tercero para emitir, procesar, evaluar, cerrar, financiar o empaquetar en forma completa o parcial las hipotecas que planea entregar al mercado hipotecario secundario.
Equal Credit Opportunity Act (ECOA)
Ley federal que exige a los prestamistas y otros acreedores ofrecer crédito por igual a todas las personas, sin discriminación de raza, color, religión, nacionalidad, edad, sexo, estado civil o por el hecho de contar con un recibo de sueldo de programas de asistencia pública.
Escritura de fideicomiso
En muchos estados, este documento se utiliza en lugar de una hipoteca para asegurar el pago de un pagaré.
Estudio del título de propiedad
Examen de los registros municipales para determinar los derechos legales de propiedad. Usualmente es llevado a cabo por una empresa de títulos de propiedad.
Evaluación
La decisión de otorgar o no un préstamo a un potencial comprador de vivienda en base a su crédito, su empleo, sus bienes y otros factores, y la coincidencia de este riesgo con una tasa y plazo o monto de préstamo apropiados.
F
Fannie Mae, también conocida como Federal National Mortgage Association (FNMA)
Corporación que paga impuestos, creada por el Congreso, que compra y vende hipotecas residenciales convencionales, hipotecas aseguradas por la FHA o garantizadas por la VA. Esta institución provee fondos para una de cada siete hipotecas y asegura que el dinero para hipotecas esté más disponible y sea más asequible.
Fecha de ajuste
La fecha en que cambia la tasa de interés en una hipoteca de tasa variable.
Fecha de cambio de pago
La fecha en que entra en vigor un nuevo monto de pago mensual en una hipoteca de tasa variable o una hipoteca de pagos graduales. Generalmente, la fecha de cambio ocurre el mes inmediatamente posterior a la fecha de ajuste.
Financiación provisional
Un préstamo para construcción hecho mientras dure el proceso de construcción o un proyecto. Una vez finalizada la construcción, el préstamo generalmente se reemplaza por un préstamo permanente.
Frecuencia de cambio
La frecuencia (en meses) de cambios en los pagos y/o en la tasa de interés de una hipoteca de tasa variable.
Freddie Mac, también conocido como Federal Home Loan Mortgage Corporation (FHLMC)
Agencia cuasi gubernamental que compra hipotecas convencionales a instituciones con depósitos asegurados y bancos hipotecarios aprobados por el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano de EE.UU. (HUD).
G
Gastos prepagados
Necesarios para crear una cuenta de depósito en garantía o ajustar a al cuenta de depósito en garantía existente del vendedor. Puede incluir impuestos, seguro contra riesgos, seguro de hipoteca privado y evaluaciones especiales.
Ginnie Mae, también conocida como Government National Mortgage Association (GNMA)
Organización que proporciona fuentes de fondos para hipotecas residenciales aseguradas por la FHA o garantizadas por la VA.
H
Hipoteca
Documento legal que prenda una propiedad al prestamista como seguridad contra el pago de una deuda.
Hipotecas 7/23 y 5/25
Hipotecas con un ajuste de tasa por única vez después de siete años y cinco años respectivamente.
Hipoteca combinada
Se produce cuando un préstamo asumible existente se combina con un nuevo préstamo, lo cual a su vez produce una tasa de interés que se encuentra entre la tasa antigua y la tasa actual de mercado. Los pagos se hacen a un segundo prestamista o al propietario anterior, quien luego los envía al primer prestamista, después de descontarles un monto adicional.
Hipoteca de amortización rápida (Growing-Equity Mortgage, GEM)
Hipoteca de tasa fija que proporciona aumentos de pago programados durante un período determinado de tiempo. El monto aumentado del pago mensual se aplica directamente a reducir el saldo pendiente de la hipoteca.
Hipoteca de anualidad inversa (Reverse Annuity Mortgage, RAM)
Forma de hipoteca en la cual el prestamista hace pagos periódicos al prestatario utilizando el capital del este último en la casa como aval para la devolución del préstamo.
Hipoteca de pago quincenal
Un plan para reducir la deuda cada dos semanas (en vez del programa de pago mensual estándar). Los 26 (o quizá 27) pagos quincenales equivalen a la mitad del pago mensual requerido si el préstamo fuera una hipoteca estándar de tasa fija a 30 años. El resultado para el prestatario es un ahorro sustancial de interés.
Hipoteca de pago total al vencimiento
Un préstamo que se amortiza durante un período más prolongado que el plazo del préstamo. Usualmente, se refiere a una amortización a treinta años y un plazo a cinco años. Al final del plazo del préstamo vence el saldo pendiente del capital del préstamo. Este pago final se conoce como pago extraordinario.
Hipoteca de pagos graduales (Graduated Payment Mortgage, GPM)
Un tipo de hipoteca de pagos flexibles que aumentan durante un período específico y luego se estabilizan. Este tipo de hipoteca tiene amortización negativa incorporada.
Hipoteca de revalorización compartida (Shared Appreciation Mortgage, SAM)
Hipoteca en la cual un prestamista recibe una tasa de interés inferior a la del mercado a cambio de lo cual el prestamista (u otro inversor, como un pariente o un socio) recibe una porción de la valorización futura de la propiedad. También se puede aplicar a una hipoteca donde los prestatarios comparten los pagos de capital mensual e interés con un tercero a cambio de parte de la valorización.
Hipoteca de tasa en etapas
Hipoteca que permite que la tasa de interés aumente de acuerdo con un programa determinado (es decir, siete años), lo cual provoca como resultado un aumento en los pagos. Al final del período especificado, la tasa y los pagos permanecerán constantes por el resto del préstamo.
Hipoteca de tasa fija
La tasa de interés de estas hipotecas no se modificará durante el plazo de la hipoteca para el comprador original.
Hipoteca de tasa renegociable
Préstamo en el cual la tasa de interés se ajusta periódicamente. Consulte hipoteca de tasa variable.
Hipoteca de tasa variable (Variable Rate Mortgage, VRM)
Consulte Hipoteca de tasa variable.
Hipoteca de tasa variable totalmente amortizada
Hipoteca de tasa variable con un pago mensual suficiente para amortizar el saldo restante, a la tasa acumulable de interés, durante el plazo de amortización.
Hipoteca en dos etapas
Hipoteca en la cual el prestatario recibe una tasa de interés inferior a la del mercado durante una cantidad determinada de años (con mayor frecuencia, 7 o 10), y luego recibe una nueva tasa de interés ajustada (dentro de ciertos límites) a las condiciones del mercado en ese momento. El prestamista a veces tiene la opción de hacer caducar el préstamo con 30 días de notificación al final del período de 7 o 10 años. También se denomina "Super Siete" o hipoteca "Premier".
Hipotecas de tasa variable 3/1, 5/1, 7/1 y 10/1
Hipotecas de tasa variable en las cuales la tasa es fija durante períodos de tres años, cinco años, siete años y diez años respectivamente, pero luego se pueden ajustar anualmente.
Hipotecas de tasa variable (Adjustable rate mortgage, ARM)
Una hipoteca de tasa variable es una hipoteca en la cual la tasa de interés se ajusta periódicamente en base a un índice previamente seleccionado. También se conocen como hipoteca de tasa renegociable, hipoteca de tasa ajustable o hipoteca renovable canadiense.
I
Incumplimiento
No cumplir con las obligaciones legales de un contrato, específicamente, dejar de hacer los pagos mensuales de una hipoteca.
Índice
Una tasa de interés publicada, contra la cual los prestamistas miden la diferencia entre la tasa de interés actual en una hipoteca de tasa variable y la ganada por otras inversiones (como el rendimiento financiero de los títulos valores del Tesoro de EE.UU. a uno, tres y cinco años, la tasa de interés promedio mensual en préstamos cerrados por instituciones de ahorro y préstamo, y el promedio mensual de costos-de-fondos incurridos por ahorros y préstamos), que luego se utiliza para ajustar hacia arriba o hacia abajo la tasa de interés en una hipoteca de tasa variable.
Informe crediticio
Un informe que documenta el historial de crédito y el estado actual de la posición crediticia de un prestatario.
Interés
La comisión que se debe abonar por tomar dinero en préstamo.
Interés diferido
Cuando se suscribe a una hipoteca con un pago mensual menor que el requerido para satisfacer la tasa del pagaré, el interés no pagado es diferido, agregándolo al saldo del préstamo. Consulte Amortización negativa.
Intervalo de ajuste
En una hipoteca de tasa variable, el tiempo entre cambios en la tasa de interés y/o pagos mensuales, por lo general, uno, tres o cinco años, según el índice.
Inversor
Fuente de dinero para un prestamista.
M
Margen
El monto que un prestamista agrega al índice en una hipoteca de tasa variable a fin de establecer la tasa de interés variable.
Mercado hipotecario primario
Los prestamistas, como las asociaciones de ahorro y préstamos, los bancos comerciales y las empresas hipotecarias que hacen préstamos hipotecarios directamente a los prestatarios. Estos prestamistas a veces venden sus hipotecas a mercados hipotecarios secundarios, como FNMA o GNMA, etc.
Mercado hipotecario secundario
Donde los prestamistas hipotecarios primarios venden sus hipotecas para obtener más fondos y originar nuevos préstamos. Proporciona liquidez a los prestamistas.
Morosidad
No hacer los pagos a tiempo, lo cual puede conducir a la ejecución hipotecaria por orden judicial.
O
Obligaciones
Las obligaciones financieras de una persona. Las obligaciones incluyen deudas a corto y a largo plazo.
P
Pago adelantado
Privilegio en una hipoteca por medio del cual se permite al prestatario hacer pagos por adelantado a su fecha de vencimiento.
Pago en garantía
La parte del pago mensual de un deudor hipotecario que retiene el encargado de servicios para pagar impuestos, seguro contra todo riesgo, seguro de hipoteca, pagos de alquiler y otros a medida que vencen.
Pago extraordinario
La suma global final pagada en la fecha de vencimiento de una hipoteca de pago total al vencimiento.
Pago inicial
Dinero pagado para compensar la diferencia entre el precio de compra y el monto de la hipoteca.
Pagaré hipotecario
Documento legal que obliga a un prestatario a devolver un préstamo hipotecario a una tasa de interés determinada durante un período específico de tiempo.
Penalización por pago adelantado
Dinero que se cobra por el pago adelantado de una deuda. Las penalizaciones por pago adelantado se permiten de cierta forma en muchos estados (pero no se imponen necesariamente).
Plan de compra con tasa de interés baja
Acuerdo que permite al vendedor de la propiedad depositar dinero en una cuenta. Este dinero se utilizará mensualmente para reducir los pagos mensuales del deudor hipotecario durante las primeros años de una hipoteca.
Plano
Medición de tierra preparada por un agrimensor matriculado que muestra la ubicación de la tierra con referencia a puntos conocidos, sus dimensiones y la ubicación y dimensiones de cualquier edificación.
Plazo de amortización
El período de tiempo requerido para amortizar el préstamo hipotecario, expresado como un número de meses. Por ejemplo, 360 meses es el plazo de amortización para una hipoteca de tasa fija a 30 años.
Preaprobación
El proceso de determinar cuánto dinero podrá pedir prestado antes de solicitar un préstamo.
Préstamo
Suma de dinero prestada (capital) que generalmente se devuelve con interés.
Préstamo asegurado por la FHA
Un préstamo asegurado por la FHA, abierto a todos los compradores calificados de viviendas. Si bien hay límites para el tamaño de estos préstamos ($155,250 al 1/1/96), son lo suficientemente generosos como para adquirir viviendas de precio moderado en casi cualquier parte del país.
Préstamo convencional
Una hipoteca no asegurada por la FHA ni garantizada por la VA.
Préstamo hipotecario de arrendamiento con opción de compra
Opción de financiamiento alternativa que permite a compradores de vivienda de ingresos bajos a moderados arrendar una vivienda con opción de compra. El pago mensual del arrendamiento está compuesto por capital, interés, impuestos y seguro (CIIS) de la primera hipoteca, más el monto adicional que se acumula en una cuenta de ahorro para un pago inicial.
Préstamo Jumbo
Préstamo mayor que los límites establecidos por la Federal National Mortgage Association y la Federal Home Loan Mortgage Corporation (más de $240,000 al 1/1/99). Puesto que los préstamos Jumbo no pueden ser financiados por estas dos agencias, normalmente conllevan una tasa de interés mayor.
Préstamo para construcción
Un préstamo provisional a corto plazo para pagar la construcción de edificios o viviendas. Estos préstamos generalmente están diseñados para proporcionar desembolsos periódicos al constructor a medida que la construcción avanza.
Préstamo permanente
Hipoteca a largo plazo, usualmente diez años o más. También llamado "préstamo final".
Préstamo puente
Un segundo fondo avalado por la vivienda actual del prestatario, permitiendo que el producto de su venta se utilice para cerrar la compra de una nueva vivienda antes de vender la actual. También conocido como "préstamo recíproco al descubierto".
Prestatario (Deudor hipotecario)
Persona que solicita y recibe un préstamo en forma de hipoteca con la intención de pagarlo en su totalidad.
Prima del seguro de hipoteca (Mortgage Insurance Premium, MIP)
Es el seguro de la FHA al prestamista contra una pérdida debido al incumplimiento del prestatario.
Primera hipoteca
El embargo preventivo primario de una propiedad.
Puntos (puntos de descuento del préstamo)
Interés prepagado evaluado al cierre por el prestamista. Cada punto equivale al 1 por ciento del monto del préstamo (por ejemplo, dos puntos de una hipoteca de $100,000 costarían $2,000).
Puntuación de riesgo crediticio
Una puntuación de riesgo crediticio es un resumen estadístico de la información incluida en un informe crediticio del consumidor. El tipo más conocido de puntuación de riesgo crediticio es la puntuación FICO o Fair Isaac. Esta forma de calificación del crédito es un cálculo de síntesis matemática que asigna valores numéricos a varios datos del informe crediticio. La puntuación general del riesgo crediticio es muy relativa en el proceso de evaluación del crédito para un préstamo hipotecario.
R
Real Estate Settlement Procedures Act (RESPA)
Ley de protección al consumidor que exige a los prestamistas informar con anticipación a los prestatarios de los costos de cierre.
Realtor®
Un corredor de bienes raíces o un asociado con membresía activa en un comité inmobiliario local afiliado a la Asociación Nacional de Agentes Inmobiliarios (National Association of Realtors).
Reducción de la tasa de interés con pago adicional (Buy-down)
Situación en la que el prestamista y/o el constructor de viviendas subsidian la hipoteca bajando la tasa de interés durante los primeros años del préstamo. Si bien los pagos son bajos al principio, aumentarán cuando caduque el subsidio.
Refinanciamiento
Obtención de un nuevo préstamo hipotecario sobre una propiedad que ya es suya. Suele reemplazar a préstamos existentes sobre la propiedad.
Relación del gasto total
Obligaciones totales como porcentaje del ingreso bruto mensual, incluyendo gastos de mantenimiento y otras deudas mensuales.
Relación deuda-ingreso
La relación, expresada como porcentaje, que resulta de dividir las obligaciones de pagos mensuales de deudas a largo plazo de un prestatario por su ingreso bruto mensual. Consulte la Relación gastos de mantenimiento-ingresos.
Relación gastos de mantenimiento-ingreso
La relación, expresada como porcentaje, que resulta de dividir los gastos de mantenimiento de un prestatario por su ingreso bruto mensual. Consulte relación deuda-ingreso.
Relación préstamo-valor
La relación entre el monto del préstamo hipotecario y el valor del avalúo de la propiedad, expresada como porcentaje.
Relaciones para calificar
Cálculos utilizados para determinar si un prestatario puede calificar para una hipoteca. Consisten en dos cálculos separados: el gasto de mantenimiento, como porcentaje de los ingresos, y las obligaciones totales de deuda, como porcentaje de la relación de los ingresos.
Rescisión
Cancelación de un contrato. Con respecto al refinanciamiento de una hipoteca, la ley que da al propietario tres días para cancelar un contrato, en algunos casos una vez firmado, si la transacción utiliza el capital en la casa como seguro.
RESPA
Acrónimo de Real Estate Settlement Procedures Act. Es una ley federal que permite a los consumidores revisar información o conocer el costo estimado de cierre una vez después de la solicitud y una vez antes del cierre. La ley exige a los prestamistas proporcionar la información sólo después de la solicitud.
S
Saldo de capital
El saldo pendiente de capital en una hipoteca, sin incluir intereses ni ningún otro cargo.
Satisfacción de la hipoteca
El documento emitido por el acreedor hipotecario cuando se cancela el préstamo hipotecario. También se denomina "liberación de hipoteca".
Segunda hipoteca
Una hipoteca hecha después de otra y subordinada a la primera.
Seguro contra riesgos
Forma de seguro en la que la empresa de seguros protege el bien asegurado de pérdidas específicas, como incendio, tormentas, etc.
Seguro de hipoteca
Dinero pagado para asegurar la hipoteca cuando el pago inicial es inferior al 20 por ciento. Consulte Seguro de hipoteca privado, Seguro de hipoteca de la FHA.
Seguro de hipoteca de la FHA
Requiere el pago de una comisión (hasta el 2.25 por ciento del monto del préstamo) al momento del cierre para asegurar el préstamo con la FHA. Además, el seguro de hipoteca de la FHA requiere una comisión anual de hasta el 0.5 por ciento del monto actual del préstamo, pagadera en plazos mensuales. Cuanto menor sea el pago inicial, durante más años deberá pagar la comisión.
Seguro de hipoteca privado (Private Mortgage Insurance, PMI)
En caso de que no cuente con suficiente dinero para un pago inicial del 20 por ciento, los prestamistas le permitirán hacer un pago inicial menor, de sólo un 3 por ciento en algunos casos. En los préstamos con pagos iniciales bajos, sin embargo, los prestamistas usualmente requieren que los prestatarios tengan seguro de hipoteca privado. El seguro de hipoteca privado generalmente requiere un pago de prima inicial y puede requerir una cuota mensual adicional, según la estructura de su préstamo.
Seguro de título
Póliza, generalmente emitida por una empresa de seguros, que asegura a un comprador de vivienda contra errores en el estudio del titulo de propiedad. Por lo general, el costo de la póliza se determina en función del valor de la propiedad y debe ser pagado por el comprador y/o el vendedor. Las pólizas también están disponibles para proteger los intereses del prestamista.
Seguro de vida hipotecario
Tipo de seguro durante la vigencia de la hipoteca. En caso de que el prestatario fallezca mientras la póliza está en vigor, la deuda se paga automáticamente con los ingresos del seguro.
Servicio
Todos los pasos y operaciones que lleva a cabo el prestamista para mantener un préstamo al día, como el cobro de pagos, el pago de impuestos, seguro, inspecciones a la propiedad, etc.
T
Tasa acumulable de interés
La tasa porcentual a la cual se acumula el interés de una hipoteca. En la mayoría de los casos, también es la tasa utilizada para calcular los pagos mensuales.
Tasa de interés inicial
Se refiere a la tasa de interés original de la hipoteca al momento del cierre. La misma varía en hipotecas de tasa variable. También se conoce como "tasa de inicio" o "tasa provocadora".
Tasa de interés mínima
En una hipoteca de tasa variable, la tasa de interés mínima, según se especifica en el pagaré hipotecario.
Tasa de porcentaje anual (Annual percentage rate, APR)
La tasa de porcentaje anual es una medición del costo total de un préstamo, incluyendo los intereses y las comisiones del préstamo, expresada como tasa porcentual anual. Debido a que todos los prestamistas aplican las mismas reglas para calcular la tasa de porcentaje anual, proporciona a los consumidores una buena base para comparar el costo de los préstamos.
Tasa indexada
La suma del índice publicado y el margen. Por ejemplo, si el índice fuera el 9% y el margen 2.75%, la tasa indexada sería 11.75%. Con frecuencia, los prestamistas cobran menos que la tasa indexada el primer año de una hipoteca de tasa variable.
Título de propiedad
Documento que presta evidencia del derecho de propiedad de un individuo sobre un bien.
Tope de la tasa de interés
En una hipoteca de tasa variable, la tasa de interés máxima, según se especifica en el pagaré hipotecario.
Tope de la tasa durante la vigencia del préstamo
Para una hipoteca de tasa variable, límite de aumento o disminución de la tasa de interés durante la vigencia del préstamo. Consulte Tope.
Tope de pago periódico
Límite del monto que pueden aumentar o disminuir los pagos durante cualquier período de ajuste.
Tope de tasa periódico
Límite del monto que puede aumentar o disminuir la tasa de interés durante cualquier período de ajuste, independientemente de cuán alto o bajo sea el índice.
Tope del pago durante la vigencia del préstamo
Para una hipoteca de tasa variable, límite de aumento o disminución del monto de los pagos durante la vigencia de la hipoteca.
V
Valor De Mercado
El mayor precio que pagaría un comprador y el menor precio que aceptaría un vendedor por una propiedad. El valor de mercado puede diferir del precio en que realmente se podría vender una propiedad en un momento determinado.
Vencimiento
La fecha en que caduca y es pagadero el saldo de capital de un préstamo.
Venta por contrato o escritura:
Un contrato entre el comprador y el vendedor de una propiedad para transferir los derechos sobre ella una vez que se hayan cumplido determinadas condiciones. Es una forma de venta a plazos.
Veracidad en los préstamos
Ley federal que exige la revelación de la tasa de porcentaje anual a los compradores de viviendas una vez que soliciten el préstamo. También se conoce como Reglamentación Z.
Verificación de depósito (Verification of Deposit, VOD)
Documento firmado por la institución financiera del prestatario verificando el estado y el saldo de sus cuentas financieras.
Verificación de empleo (Verification of Employment, VOE)
Documento firmado por el empleador del prestatario verificando su posición y salario.
